استراتيجية تداول اتجاه الذهب للأسبوع القادم:

أمس

تحليل اتجاهات سوق الذهب:

أظهر سوق الذهب اتجاهًا معقدًا للغاية هذا الأسبوع. فمنذ الهبوط من أعلى مستوى عند 2950 دولارًا الأسبوع الماضي، هبط السوق ثم انتعش مرارًا وتكرارًا. ومن الجدير بالذكر أن سعر الذهب في السوق الأمريكية وصل إلى القاع وارتفع بشكل حاد يوم الجمعة. كما ارتفعت السوق الأمريكية بشكل حاد بعد الثلاثاء والأربعاء هذا الأسبوع. كما ارتفعت السوق الأمريكية بشكل طفيف يوم الخميس، وارتفعت السوق الأمريكية بقوة مرة أخرى أمس. وفي هذه السلسلة من التقلبات، في كل مرة يتم فيها لمس المركز الرئيسي، يمكن أن يؤدي ذلك إلى حدوث ارتداد بدرجات متفاوتة، مما يوضح تمامًا المقاومة العنيدة للثيران.

من تحليل السوق، شهد سعر الذهب انخفاضًا حادًا يوم الجمعة، ثم انتعش بقوة. وأغلق الخط اليومي أخيرًا بخط يين متوسط ​​الحجم بظل أدنى يبلغ حوالي 30 دولارًا أمريكيًا. ومن حيث الخط الأسبوعي، فإنه يقدم نمط خط يين كبير، ويظهر نمط ابتلاع هبوطي. خط يين يبتلع مباشرة خطي يانغ السابقين، وينهي بنجاح اتجاه يانغ المستمر لمدة تسعة أسابيع. الخط الشهري هو خط يانغ متوسط، لكن الظل العلوي يبلغ طوله 97 دولارًا أمريكيًا.

في الوقت الحاضر، طغت احتمالات محادثات السلام الروسية الأوكرانية، وجذبت الاتجاهات اللاحقة الكثير من الاهتمام. هذا أيضًا أحد العوامل المحركة المهمة لارتفاع أسعار الذهب في نهاية يوم الجمعة. بالنظر إلى الأسبوع المقبل، ستصدر الولايات المتحدة بيانات غير زراعية، وستعلن منطقة اليورو أيضًا عن قرارات أسعار الفائدة. بالإضافة إلى ذلك، سيتم أيضًا إصدار بيانات التصنيع الأمريكية وكتاب الاحتياطي الفيدرالي البيج واحدًا تلو الآخر، وكلها سيكون لها تأثير كبير على سوق الذهب.

بعد انخفاض حاد في الذهب هذا الأسبوع، هناك حاجة لتصحيح ارتداد في الأمد القريب. من الخط الشهري، يشير خط الظل العلوي الأطول إلى أنه قد يكون هناك تحرك لملء خط الظل العلوي في المرحلة المبكرة من الانخفاض. لقد أدى نمط الالتهام الهابط على الخط الأسبوعي وإغلاق الخط السلبي بعد تسعة أسابيع متتالية من المكاسب إلى قمع الثيران بشكل كبير. ومع ذلك، فإن الظل السفلي الطويل للخط اليومي يوم الجمعة يُظهر وجود دعم قوي أدناه. على الرسم البياني لمدة 4 ساعات، بعد انخفاض حاد قصير الأجل، أظهر إشارة بيع مفرطة خطيرة، لذلك من المحتم أن يبشر بتصحيح ارتداد. تحول المتوسط ​​المتحرك لمدة 5 أيام والمتوسط ​​المتحرك لمدة 10 أيام، اللذان تم استخدامهما في الأصل كدعم، إلى نقاط ضغط للارتدادات اللاحقة بعد كسرهما. ومن المتوقع أن تواجه أسعار الذهب ضغوطًا هبوطية مرة أخرى عندما تنتعش وتختبر هذين المتوسطين المتحركين.

مع الأخذ في الاعتبار جميع العوامل، تم هضم تأثير تعريفات ترامب بشكل أساسي. في غياب أخبار التعريفات الجديدة، من المرجح أن يُنظر إلى أخبار التعريفات ذات الصلة كعامل يحفز المزيد من الشراء. بعد ذلك، سينصب التركيز على ما إذا كانت هناك أي أخبار جديدة عن محادثات السلام بين روسيا وأوكرانيا بقيادة الولايات المتحدة خلال عطلة نهاية الأسبوع، فضلاً عن إصدار بيانات أمريكية غير زراعية. من منظور فني، من المتوقع أن ينتعش الذهب قبل كسر النطاق 2835-2840 دولارًا الأسبوع المقبل. إذا لم يتدهور الصراع بين روسيا وأوكرانيا أكثر، فمن المتوقع أن يكون الاتجاه العام للذهب مرتفعًا بشكل أساسي ثم ينخفض، ويمكن الاستمرار في تبني استراتيجية البيع على المكشوف عالية المستوى من حيث التشغيل. ومع ذلك، تجدر الإشارة إلى أنه إذا تدهور الوضع بين روسيا وأوكرانيا أكثر، فقد يتغير اتجاه السوق بشكل كبير. مستويات المقاومة العليا هي 2880-2885 دولارًا، و2890-2895 دولارًا، ومتوسط ​​التحرك لمدة 5 أيام ومتوسط ​​التحرك لمدة 10 أيام؛ مستويات الدعم الدنيا هي 2835-2840 دولارًا، و2805-2810 دولارًا، و2785-2770 دولارًا.

أمس

تم فتح الصفقة

شهد سوق الذهب تقلبات عنيفة هذا الأسبوع، حيث أظهرت الأسعار تقلبات كبيرة خلال خمسة أيام تداول. وانخفض سعر الإغلاق النهائي بنسبة 2.63% عن بداية الأسبوع، مشكلاً خط ظل علوي طويل، مما يشير إلى أن السوق تواجه ضغوط بيع أكبر عند مستويات مرتفعة. وفيما يلي تفسير مفصل لديناميكيات السوق والتحليل الفني والتوقعات المستقبلية:

ديناميكيات السوق
عزوف المخاطرة وتعزيز الدولار الأمريكي:

لقد أدت علامات تباطؤ النمو الاقتصادي الأمريكي وعدم اليقين السياسي إلى تعزيز الطلب على الدولار الأمريكي كملاذ آمن في السوق، مما تسبب في تعرض الذهب لضغوط قصيرة الأجل.

كما أدى انخفاض الأسهم الأمريكية وانخفاض أسعار الطاقة (انخفضت أسعار النفط العالمية إلى أدنى مستوى لها منذ ديسمبر من العام الماضي) إلى تفاقم عزوف السوق عن المخاطرة.

تأثير سياسة ترامب في التعريفات الجمركية:

أعلن ترامب عن تعريفة جمركية بنسبة 25% على كندا والمكسيك، ويخطط لزيادة التعريفات الجمركية على الواردات الصينية بنسبة 10%. وقد تجاوزت هذه السياسة توقعات السوق وقد تدفع تكاليف الواردات الأمريكية إلى الارتفاع وتؤثر على توقعات التضخم والنمو الاقتصادي.

سياسات البنوك المركزية العالمية:

من المتوقع أن يعلن البنك المركزي الأوروبي عن خفض أسعار الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس الأسبوع المقبل، وقد وضع السوق هذا التوقع في الحسبان بالكامل.

من المتوقع أن تتباطأ بيانات التضخم في منطقة اليورو لشهر فبراير، مع احتمال انخفاض التضخم الأساسي من 2.7% إلى 2.4% على أساس سنوي.

في الولايات المتحدة، ستكون بيانات التصنيع والخدمات الصادرة عن معهد إدارة التوريدات وبيانات الوظائف غير الزراعية لشهر فبراير محور اهتمام السوق، مع توقع تباطؤ الوظائف غير الزراعية إلى 120 ألف وظيفة.

التحليل الفني
الدعم والمقاومة الرئيسيان:

هذا الأسبوع، هبطت أسعار الذهب إلى ما دون مستوى الدعم الرئيسي 2,900/2,877 دولار للأوقية ثم هبطت إلى 2,868 دولار للأوقية (مستوى تصحيح فيبوناتشي 23.6% للاتجاه الصاعد 2582/2956)، مؤكدة بذلك إشارة السوق الهبوطية.

منطقة الدعم الرئيسية أدناه هي 2,813/2,800 دولار للأوقية (مستوى تصحيح فيبوناتشي 38.2%/علامة عدد صحيح مستدير). وإذا استقرت أسعار الذهب في هذا النطاق، فقد يتشكل تصحيح حميد، مما يضع الأساس لانتعاش لاحق.

إذا هبطت أسعار الذهب إلى ما دون 2,800 دولار للأوقية، فقد تهبط إلى مستوى الدعم 2,769 دولار للأوقية.

النمط الفني:

يشير نمط الظل العلوي الطويل على الرسم البياني اليومي إلى أن السوق تواجه ضغوط بيع أكبر عند مستويات مرتفعة، وهناك ضغوط أكبر لتصحيح في الأمد القريب.

توقعات السوق
الاتجاه قصير الأمد:

سيعتمد الاتجاه قصير الأمد للذهب بشكل كبير على البيانات الاقتصادية الأمريكية وتوقعات التضخم والتغيرات في السياسة النقدية لمجلس الاحتياطي الفيدرالي.

يضع الدولار الأمريكي القوي ضغوطًا على الذهب، لكن سياسة التعريفات الجمركية لترامب قد تؤدي إلى تفاقم المخاوف بشأن تباطؤ الاقتصاد الأمريكي، وبالتالي التأثير على الطلب في السوق على الملاذات الآمنة.

إذا خفض البنك المركزي الأوروبي أسعار الفائدة كما هو متوقع، فقد يعزز اليورو ويضعف الموقف القوي للدولار الأمريكي ويوفر بعض الدعم للذهب.

الاتجاه طويل الأمد:

على الرغم من تراجع الذهب هذا الأسبوع، إلا أن الاتجاه طويل الأمد لم يتغير، ولا يزال الثيران يبحثون عن فرص دخول جديدة.

إذا نجح الذهب في الحفاظ على مستوى الدعم 2813/2800 دولار للأوقية، فقد يجذب تدخل الشراء والارتداد.

إذا انخفض إلى ما دون هذا المستوى، فقد يتعرض الذهب لمزيد من الضغط ويختبر مستويات دعم أدنى.

الملخص
في الأمد القريب، فإن معنويات سوق الذهب هبوطية، لكن عدم اليقين الأساسي مرتفع. ويحتاج المستثمرون إلى الانتباه عن كثب إلى التطورات اللاحقة لسياسات بنك الاحتياطي الفيدرالي والبيانات الاقتصادية والوضع الجيوسياسي العالمي. ولا يزال الاتجاه الطويل الأجل للذهب يعتمد على التغيرات في التوقعات الاقتصادية العالمية وتوقعات التضخم، وقد تستمر تقلبات السوق في التزايد.