أسهم التكنولوجيا الألمانية تحت المجهر: مناطق انعكاس محتملة أسهم التكنولوجيا الألمانية تحت المجهر: مناطق انعكاس محتملة على SAP وSiemens ضمن هيكل مؤسسي دقيق
⸻
أولاً: سهم SAP (SAP.DE)
الهيكل البنيوي والزمني:
• الاتجاه العام لا يزال صاعدًا على الفريم اليومي، لكننا نشهد BOS هابط خفي بعد فشل اختراق القمة السابقة (266).
• السعر يتداول الآن تحت المتوسط الأزرق مع رفض واضح من منطقة 61.8% فيبوناتشي (261).
• الشمعة الأخيرة تمثل Shift Candle سلبية.
هيكل السيولة والمؤسسات:
• تم ضرب سيولة EQH السابقة، مع كسر كاذب داخل منطقة Premium.
• تم اختبار OB ضعيف وتحولت إلى منطقة توزيع.
• أقرب دعم حقيقي عند منطقة (244.80–248.10) تمثل 0.5 و0.618 فيبوناتشي + PWL + Liquidity Pool.
التوصية:
• صفقة بيعية مؤقتة من المناطق الحالية نحو الدعم الهيكلي الأخضر.
• انتظار Price Reaction عند (244) لتحديد هل ستُستأنف الموجة الصاعدة أو نكمل في التصحيح.
⸻
ثانيًا: سهم Siemens (SIE.DE)
الهيكل البنيوي والزمني:
• الاتجاه صاعد لكن دخلنا في نطاق تصحيحي.
• تم ضرب مستوى 0.618 (224) وفشل السعر في الثبات أعلاه.
• متوسطات الحركة بدأت بالتقاطع السلبي، مع إغلاق تحت المتوسط الأزرق.
هيكل السيولة:
• منطقة (223.80–224.80) تمثل OB مكسور + فيبوناتشي 50/61 + High Liquidity Trap.
• شمعة رفض حادة مع Gap Down داخل المنطقة = إشارة مؤسسية بيعية.
التوصية:
• السيناريو البيعي قائم نحو مناطق (212–214) والتي تحتوي على OB سليم + فجوة زخم + دعم زمني قوي (خط 50%).
⸻
التحليل الأساسي الداعم:
• بيانات النمو الألماني متباطئة + ضعف في PMI الصناعي.
• تقارير أرباح SAP كانت مختلطة، والسيولة المؤسسية تميل لتخفيف المراكز.
• Siemens سجلت تراجعًا في الطلبات الصناعية في آخر تقرير، مما يبرر الضغط البيعي الحالي.
⸻
خلاصة:
• SAP وSIE في مراحل تصحيح هيكلي مؤقت ضمن اتجاهات كبرى صاعدة.
• يتمركز الذكاء المؤسسي حاليًا في مناطق العرض، وفرص الشراء متاحة فقط بعد اختبار مناطق السيولة السفلية مع شموع تأكيد.
