🌎بالانتير : نموٌّ هائل مقابل تقييمٍ مُبالغٍ فيه. أيّهما سيتفوق على الآخر؟
النتائج الفصلية قويةٌ للغاية، لكن المستثمرين يواجهون مخاطرَ كبيرة. دعونا نُفصّلها.
🚀 نقاط القوة:
إيراداتٌ هائلة: 1.18 مليار دولار أمريكي (زيادةٌ بنسبة 63% على أساسٍ سنوي)، ربحيةُ السهم: 0.21 دولار أمريكي. كلا المقياسين يفوقان التوقعات.
مستقبلٌ أكثر إشراقًا من المتوقع: توقعاتُ الربع الرابع (1.33 مليار دولار أمريكي) وتوقعاتُ عام 2025 (حوالي 4.4 مليار دولار أمريكي) أعلى بكثير من التوقعات.
القطاع التجاري: نموٌّ سنويٌّ بنسبة 121% في الولايات المتحدة. هذا هو المحرك الرئيسي للشركة.
المبيعات قوية: عقودٌ مُبرمةٌ بقيمة 2.8 مليار دولار أمريكي. نمت قاعدةُ العملاء إلى 911 شركة (زيادةً بنسبة 45%).
كفاءةٌ فائقة: ارتفعت الإيرادات بنسبة 63%، بينما ارتفع عددُ الموظفين بنسبة 10% فقط. هامشُ ربحٍ تشغيليٌّ بنسبة 51% أمرٌ رائع. الذكاء الاصطناعي هو المحرك: منتجات مثل AIP تُسرّع من اعتمادها، والعملاء يتحولون بأعداد كبيرة إلى منصة Palantir.
⚠️ ما يُثير القلق: المخاطر والتحذيرات
السعر باهظ للغاية: نسبة سعر السهم إلى المبيعات التي تزيد عن 110 هي مجرد هراء، حتى بالنسبة لشركة ناشئة. القيمة السوقية تنمو بوتيرة أسرع من الإيرادات.
يتوقع النموذج انهيارًا: في ظل سيناريوهات متفائلة (نمو سنوي 40%)، قد يكون السعر العادل أقل بعشرات النقاط من السعر الحالي.
تخفيف قيمة الأسهم: تستهلك التعويضات القائمة على الأسهم (SBC) 24% من الإيرادات - وهي نسبة هائلة. المطلعون الداخليون يبيعون أسهمهم بنشاط.
بيع على المكشوف بمليار دولار: اشترى مايكل بيري، الأسطورة، خيارات بيع على 5 ملايين سهم، مراهنًا ضد PLTR. يعتقد أن قطاع الذكاء الاصطناعي آخذ في التضخم.
الضعف: تتركز الأعمال في الولايات المتحدة، مما يخلق مخاطر تنظيمية واقتصاد كلي. أوروبا تشهد ركودًا.
النتائج الفصلية قويةٌ للغاية، لكن المستثمرين يواجهون مخاطرَ كبيرة. دعونا نُفصّلها.
🚀 نقاط القوة:
إيراداتٌ هائلة: 1.18 مليار دولار أمريكي (زيادةٌ بنسبة 63% على أساسٍ سنوي)، ربحيةُ السهم: 0.21 دولار أمريكي. كلا المقياسين يفوقان التوقعات.
مستقبلٌ أكثر إشراقًا من المتوقع: توقعاتُ الربع الرابع (1.33 مليار دولار أمريكي) وتوقعاتُ عام 2025 (حوالي 4.4 مليار دولار أمريكي) أعلى بكثير من التوقعات.
القطاع التجاري: نموٌّ سنويٌّ بنسبة 121% في الولايات المتحدة. هذا هو المحرك الرئيسي للشركة.
المبيعات قوية: عقودٌ مُبرمةٌ بقيمة 2.8 مليار دولار أمريكي. نمت قاعدةُ العملاء إلى 911 شركة (زيادةً بنسبة 45%).
كفاءةٌ فائقة: ارتفعت الإيرادات بنسبة 63%، بينما ارتفع عددُ الموظفين بنسبة 10% فقط. هامشُ ربحٍ تشغيليٌّ بنسبة 51% أمرٌ رائع. الذكاء الاصطناعي هو المحرك: منتجات مثل AIP تُسرّع من اعتمادها، والعملاء يتحولون بأعداد كبيرة إلى منصة Palantir.
⚠️ ما يُثير القلق: المخاطر والتحذيرات
السعر باهظ للغاية: نسبة سعر السهم إلى المبيعات التي تزيد عن 110 هي مجرد هراء، حتى بالنسبة لشركة ناشئة. القيمة السوقية تنمو بوتيرة أسرع من الإيرادات.
يتوقع النموذج انهيارًا: في ظل سيناريوهات متفائلة (نمو سنوي 40%)، قد يكون السعر العادل أقل بعشرات النقاط من السعر الحالي.
تخفيف قيمة الأسهم: تستهلك التعويضات القائمة على الأسهم (SBC) 24% من الإيرادات - وهي نسبة هائلة. المطلعون الداخليون يبيعون أسهمهم بنشاط.
بيع على المكشوف بمليار دولار: اشترى مايكل بيري، الأسطورة، خيارات بيع على 5 ملايين سهم، مراهنًا ضد PLTR. يعتقد أن قطاع الذكاء الاصطناعي آخذ في التضخم.
الضعف: تتركز الأعمال في الولايات المتحدة، مما يخلق مخاطر تنظيمية واقتصاد كلي. أوروبا تشهد ركودًا.
🔎 Full Research :
🌐 t.me/A3MInvestments
🌐 t.me/A3MInvestments
إخلاء المسؤولية
لا يُقصد بالمعلومات والمنشورات أن تكون، أو تشكل، أي نصيحة مالية أو استثمارية أو تجارية أو أنواع أخرى من النصائح أو التوصيات المقدمة أو المعتمدة من TradingView. اقرأ المزيد في شروط الاستخدام.
🔎 Full Research :
🌐 t.me/A3MInvestments
🌐 t.me/A3MInvestments
إخلاء المسؤولية
لا يُقصد بالمعلومات والمنشورات أن تكون، أو تشكل، أي نصيحة مالية أو استثمارية أو تجارية أو أنواع أخرى من النصائح أو التوصيات المقدمة أو المعتمدة من TradingView. اقرأ المزيد في شروط الاستخدام.